近日，经济学科吴吉林教授与上海财经大学经济学院助理教授吴睿珂（厦门大学经济学院2025届博士毕业生）以及波士顿学院肖志杰教授合作完成的学术论文“Robust Tests for Changing Volatility”在Statistica Sinica期刊的2026年第一期正式刊出。
论文简介
论文基于最小绝对偏差回归与长期方差一致估计，提出两种修正的累积和检验与平方和检验，用于检测单变量波动率模型中的结构变化。在较为宽松的假设条件下，我们证明了所提检验能够一致地识别包括平滑变化及单个或多个断点在内的各类波动率结构变化。此外，在两类以不同速率趋近原假设的局部备择假设下，该检验亦具有渐近单位功效。模拟研究显示，在有限样本尤其是厚尾分布情形下，新方法相较于其他常用检验表现出更好的性能。最后，通过美元/俄罗斯卢布汇率与标准普尔500指数波动率结构变化的实证分析，进一步验证了本文所提检验方法的优越性。
作者简介
吴吉林，2010年博士毕业于厦门大学王亚南经济研究院，现为计量经济学教育部重点实验室（厦门大学）副主任，厦门大学经济学院金融系、王亚南经济研究院、邹至庄经济研究院教授，博士生导师。主要研究方向为金融时间序列的理论与应用、金融风险管理。以第一作者或通讯作者在Journal of Econometrics、Journal of Business & Economic Statistics、Econometric Theory、Econometrics Journal、Statistica Sinica 、Journal of Time Series Analysis、《经济学(季刊)》《世界经济》《管理科学学报》《统计研究》等国内外重要期刊上发表论文30余篇。
吴睿珂，厦门大学经济学院金融系2025级博士研究生，指导老师为吴吉林教授。主要研究方向为金融计量、高维投资组合理论。研究成果发表于Journal of Econometrics、Journal of Business & Economic Statistics、Econometric Theory等期刊。
（经济学院 刘晨宇）
